Küresel piyasalarda Fed ve jeopolitik gündem öne çıktı

Halk Yatırım tarafından yayımlanan değerlendirmede, küresel piyasalarda ABD'de ağustos ayı Michigan tüketici güven endeksinin 51,7 seviyesinde açıklandığı belirtildi. Jackson Hole'da konuşan ABD Merkez Bankası (Fed) Başkanı Warsh'un güçlü ekonomik görünüm, sağlıklı tüketici harcamaları ve artan iş yatırımlarına dikkat çektiği, mevcut finansal koşulları kısıtlayıcı olarak nitelendirmekte zorlandığını belirttiği aktarıldı.

Warsh'un yüzde 2'lik enflasyon hedefine bağlı kaldıklarını ve temel enflasyon hedefe oturana kadar yapılacak çok iş olduğunu vurguladığı ifade edildi. Yaz aylarındaki olumlu verilere rağmen fiyat istikrarı konusundaki verilerin halen endişe verici olduğunu belirten Warsh'un beklentilerin yakından izlenmesi gerektiğini söylediği aktarıldı. Değerlendirmede, Fed'in faiz artırımı ihtimalinin yüzde 50'ye yükseldiği belirtildi.

Gün içerisinde tahvil piyasalarında sınırlı satıcılı bir seyir izlendiği ifade edildi. ABD 10 yıllık gösterge tahvil faizinin yüzde 4,67 seviyesinde bulunduğu, Almanya 10 yıllık gösterge tahvil faizinin ise 1 baz puan artışla yüzde 3,26 seviyesinden işlem gördüğü aktarıldı. Türkiye'nin 5 yıllık dolar cinsi CDS risk priminin 218 baz puan seviyesinde işlem gördüğü, Kasım 2036 vadeli 10 yıllık Eurobond faizinin ise yüzde 7,20 seviyesinde olduğu belirtildi.

Döviz tarafında majör para birimlerinin çoğunluğunun ABD doları karşısında değer kaybettiği kaydedildi. Dolar Endeksi'nin 99,493 seviyesine yükseldiği, Euro/Dolar paritesinin 1,1618 seviyesine gerilediği, Dolar/TL spot kurunun ise 48,24 seviyesinden işlem gördüğü aktarıldı.

Yurt içinde tahvil piyasalarında satıcılı bir seyir izlendiği belirtildi. 2 yıllık gösterge tahvilin bileşik faizinin 4 baz puan azalışla yüzde 40,10 seviyesine, 10 yıllık gösterge tahvil faizinin ise 7 baz puan azalışla yüzde 34,34 seviyesine gerilediği ifade edildi. BİST Kesin Alım Satım Pazarı'nda işlem hacminin 16,7 milyar liraya gerilediği aktarıldı.

Halk Yatırım, Sermaye Piyasası Kurulu'nun (SPK) yatırım fonlarına ilişkin rehberde yaptığı kapsamlı değişikliklere de değerlendirmesinde yer verdi. Düzenlemeyle özellikle serbest fonlarda yoğunlaşma riskini sınırlayan yeni kurallar getirildiği belirtildi. Buna göre tek bir serbest fonun bir şirketin fiili dolaşımdaki paylarından alabileceği oranın, şirketin halka açıklık oranına bağlı olarak yüzde 2 ile yüzde 8 arasında sınırlandırıldığı, aynı yöneticinin yönettiği fonların toplam pozisyonu için bu sınırın yüzde 4 ile yüzde 16 arasında olacağı aktarıldı.

Fon portföyünün yüzde 5'inden fazlasını oluşturan pozisyonların toplamının portföy değerinin yüzde 20'sini aşamayacağı, tek bir ihraççının tedavüldeki borçlanma araçlarının en fazla yüzde 10'unun portföye alınabileceği belirtildi. Yoğunlaşma hesaplamalarında hisse ve borçlanma araçlarının yanı sıra türev ürünler ve swap işlemlerinin de dikkate alınacağı ifade edildi.

SPK'nın, yönettiği portföyün yüzde 50'sinden fazlası serbest fonlardan oluşan portföy yönetim şirketlerine yüzde 10 ilave nakit sermaye artırımı yükümlülüğü getirdiği, portföy yönetim şirketlerinin (PYŞ) asgari başlangıç sermayesini ise faaliyet kapsamına göre 250-500 milyon lira olarak belirlediği aktarıldı.

Düzenleme kapsamında bir portföy yöneticisinin yönetebileceği fon sayısının kademeli olarak yediyle sınırlandırıldığı, para piyasası fonlarının portföylerinin en az yüzde 10'unun devlet iç borçlanma senetleri veya Hazine Varlık Kiralama Şirketi tarafından ihraç edilen kira sertifikalarından oluşmasının zorunlu hale getirildiği belirtildi.

Ticaret Bakanlığı'nın, e-Turquality Programı kapsamında desteklenen Hubx'in 75 milyon dolarlık yatırım alarak 1,28 milyar dolar değerlemeye ulaştığını ve mobil uygulama alanında Türkiye'nin ilk "unicorn" şirketi olduğunu açıkladığı aktarıldı. Bakanlığın, yüksek katma değerli hizmet sektörlerini ve küresel ölçekte rekabet edebilecek teknoloji markalarını desteklemeye devam ettiğini belirttiği ifade edildi.

Türkiye'nin bilişim hizmetleri ihracatının 2012'deki 432 milyon dolar seviyesinden 2025'te 5,5 milyar dolara yükselerek 10 kattan fazla artış gösterdiğine dikkat çekildi. Hubx'in ulaştığı değerlemenin, Türkiye'nin yazılım ve mobil uygulama sektörünün küresel rekabet gücü ile yüksek katma değerli hizmet ihracatının gelişimi açısından önemli bir gösterge olduğu belirtildi.

ABD Başkanı Donald Trump'ın, Venezuela ile varılan petrol anlaşması kapsamında ülkenin stratejik petrol rezervlerinin (SPR) Venezuela petrolüyle yeniden doldurulacağını ve sürecin kısa süre içinde başlayacağını açıkladığı aktarıldı. Trump'ın, önceki Başkan Joe Biden döneminde stratejik rezervlerin büyük ölçüde boşaltıldığını öne sürdüğü ve Venezuela'dan sağlanacak petrolü "ABD halkına bir hediye" olarak nitelendirdiği belirtildi.

Trump'ın bir gün önce yaptığı açıklamada Venezuela ile "dünya tarihinin en büyük petrol anlaşmasına" vardıklarını ve ülkedeki 65 milyar varili aşan petrol rezervlerinin büyük bölümü üzerinde kontrol sağladıklarını ifade ettiği aktarıldı.

İzlanda'da Avrupa Birliği'ne (AB) üyelik müzakerelerinin yeniden başlatılmasına ilişkin düzenlenen referandumda seçmenlerin yüzde 52,5'inin "Hayır", yüzde 47,5'inin ise "Evet" oyu kullandığı belirtildi. İzlanda Başbakanı Kristrun Frostadottir'in referanduma katılımdan memnun olduğunu ve hükümetin halkın kararına göre hareket edeceğini belirttiği aktarıldı.

Referandum sonucunun, ülkenin AB üyelik sürecinin yeniden başlatılmasına yönelik girişimin önünü kestiği ifade edildi. İzlanda'nın AB üyeliğine 2009'da başvurduğu, ancak 2013'te AB karşıtı hükümetin iktidara gelmesinin ardından müzakerelerin askıya alındığı hatırlatıldı. 2024 seçimleri sonrasında Sosyal Demokrat İttifakı liderliğinde kurulan koalisyonun ise müzakerelerin yeniden başlatılıp başlatılmaması konusunda referandum düzenleme kararı aldığı aktarıldı.

Venezuela Geçici Devlet Başkanı Delcy Rodriguez'in, ABD ile varılan petrol anlaşmasının 25 yıl süreyle geçerli olacağını ve ülkenin günlük petrol üretiminin 1,5 milyon varilin üzerine çıkarılmasının hedeflendiğini açıkladığı belirtildi. Anlaşmanın Orinoco Petrol Kuşağı'ndaki sekiz sahayı kapsadığını belirten Rodriguez'in, ABD'nin yaptırımlardan zarar gören Venezuela petrol sektörüne sermaye, teknoloji ve operasyonel kapasite sağlayacağını, Venezuela'nın ise kaynakları üzerindeki mülkiyet ve egemenliğini koruyacağını ifade ettiği aktarıldı.

Rodriguez'in, varil başına 65 dolarlık petrol fiyatı varsayımıyla anlaşmanın Venezuela'ya 209,3 milyar dolar gelir sağlayabileceğini belirttiği ve üretilen ve satılan her varilden yaklaşık 19 doların doğrudan ülkeye kalacağını söylediği kaydedildi. Rodriguez'in ayrıca Chevron, Repsol, Eni, Shell ve BP gibi uluslararası enerji şirketlerini kapsayan yeni anlaşmalarla üretimin daha da artırılmasının hedeflendiğini belirttiği aktarıldı.

Şirket haberleri tarafında Bülbüloğlu Vinç'in (BVSAN) yurt içinde faaliyet gösteren Sami Trafo A.Ş. ile vinç imalatı ve teslimine yönelik 1,06 milyon avro tutarında sözleşme imzaladığı belirtildi. Sözleşme kapsamındaki teslimatların 2027 yılının ilk çeyreğinde tamamlanmasının planlandığı aktarıldı.

Margün Enerji'nin (MAGEN) ise mevcut pay geri alım programının kapsamını genişlettiği ifade edildi. Bu kapsamda geri alınabilecek azami pay sayısının 25 milyon adetten 50 milyon adede, geri alım için ayrılan azami fonun ise 1 milyar liradan 2,5 milyar liraya yükseltildiği belirtildi.